第七章证券组合管理习题（9）简答题三

文章作者 100test 发表时间 2007:01:13 15:19:58
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（七）简答题三
31.试根据由两种证券构建组合所形成的可行域的形状说明“由多种证券构建组合所形成的可行域的左边界总是向外凸的，不会出现凹陷”。
32.资本资产定价模型的假设条件可概括为哪几条？
33.什么是市场证券组合？它成为最优风险证券组合的条件是什么？
34.什么是资本市场线？它有什么经济意义？画出资本市场线草图。
35.什么是证券市场线？它有什么经济意义？画出证券市场线的草图。
36.写出证券市场线方程，并说明方程中各变量的涵义。
37.什么是证券特征线？
38.写出证券i 的实际收益率与市场组合实际收益率间的回归直线方程，并说明方程中各变量的涵义。
39.写出描述证券i 的实际收益率与市场组合实际收益率之间关系的回归模型，并说明模型中各变量的涵义。
40.什么是证券的α系数？它有什么经济意义？
41.什么是证券的β系数？它有什么经济意义？
42.假设证券市场的市场线近似为Ei=0.06 0.19βi其中：Ei 和βi 分别表示证券的期望收益率和β系数。试写出以价格形式表述的CAPM 模型。
43.什么是单因素模型？
44.什么是多因素模型？
45.什么是套利证券组合？

答案：